大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025年中期报告
2025-08-29
大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）
2025年中期报告
2025年6月30日
基金管理人：大成基金管理有限公司
基金托管人：中国农业银行股份有限公司
送出日期：2025 年 8 月 29 日大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
§1重要提示及目录
1.1重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2025年08月28日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告财务资料未经审计。
本报告期自2025年01月01日起至06月30日止。
第 2页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
1.2目录
§1重要提示及目录.............................................2
1.1重要提示...............................................2
1.2目录.................................................3
§2基金简介................................................5
2.1基金基本情况.............................................5
2.2基金产品说明.............................................5
2.3基金管理人和基金托管人........................................5
2.4信息披露方式.............................................6
2.5其他相关资料.............................................6
§3主要财务指标和基金净值表现.......................................6
3.1主要会计数据和财务指标........................................6
3.2基金净值表现.............................................7
§4管理人报告...............................................9
4.1基金管理人及基金经理情况.......................................9
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明............................10
4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明...............................10
4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明...........................11
4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望...........................11
4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明..............................11
4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明...............................12
4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明.................12
§5托管人报告..............................................12
5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明................................12
5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明.....12
5.3托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见...............13
§6半年度财务会计报告（未经审计）....................................13
6.1资产负债表.............................................13
6.2利润表...............................................14
6.3净资产变动表............................................15
6.4报表附注..............................................17
§7投资组合报告.............................................42
7.1期末基金资产组合情况........................................42
7.2报告期末按行业分类的股票投资组合..................................43
7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细.................43
7.4报告期内股票投资组合的重大变动...................................45
7.5期末按债券品种分类的债券投资组合..................................47
7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细...............47
第 3页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细.........47
7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细.........47
7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细...............47
7.10本基金投资股指期货的投资政策...................................47
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明.............................47
7.12投资组合报告附注.........................................47
§8基金份额持有人信息..........................................48
8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构.................................48
8.2期末上市基金前十名持有人......................................48
8.3期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况..............................49
8.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况...................49
§9开放式基金份额变动..........................................49
§10重大事件揭示............................................50
10.1基金份额持有人大会决议......................................50
10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动....................50
10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...........................50
10.4基金投资策略的改变........................................50
10.5为基金进行审计的会计师事务所情况.................................50
10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况.........................50
10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况................................51
10.8其他重大事件...........................................52
§11影响投资者决策的其他重要信息....................................53
11.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况.....................53
11.2影响投资者决策的其他重要信息...................................53
§12备查文件目录............................................53
12.1备查文件目录...........................................53
12.2存放地点.............................................54
12.3查阅方式.............................................54
第 4页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
§2基金简介
2.1基金基本情况
基金名称 大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）
基金简称 大成创新成长混合(LOF)
场内简称 创新成长 LOF基金主代码160910交易代码160910
基金运作方式 上市契约型开放式（LOF）基金合同生效日2007年6月12日基金管理人大成基金管理有限公司基金托管人中国农业银行股份有限公司
报告期末基金份994981720.20份额总额基金合同存续期不定期基金份额上市的深圳证券交易所证券交易所上市日期2007年10月25日下属分级基金的基
大成创新成长混合（LOF）A 大成创新成长混合（LOF）C金简称下属分级基金的场
创新成长 LOF -内简称下属分级基金的交
160910019208
易代码报告期末下属分级
994940345.29份41374.91份
基金的份额总额
2.2基金产品说明
投资目标在控制风险和保证流动性的前提下，超越业绩比较基准，寻求基金资产的长期稳健增值。
投资策略本基金以股票投资为主，采用积极的投资策略，精选具备持续增长能力，价格处于合理区间的优质股票构建投资组合；本基金以固定收益品种投资为辅，确保投资组合具有良好的流动性。
业绩比较基准沪深300指数×70%＋中国债券总指数×30%
风险收益特征本基金为混合型基金，属于证券投资基金中预期风险和预期收益适中的品种，其预期风险和预期收益低于股票型基金，高于债券型基金和货币市场基金。
2.3基金管理人和基金托管人
项目基金管理人基金托管人名称大成基金管理有限公司中国农业银行股份有限公司姓名段皓静任航信息披露
联系电话0755-83183388010-66060069负责人
电子邮箱 office@dcfund.com.cn tgxxpl@abchina.com
第 5页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告客户服务电话400888555895599
传真0755-83199588010-68121816注册地址广东省深圳市南山区海德三道北京市东城区建国门内大街69
1236号大成基金总部大厦5层、号
27-33层
办公地址广东省深圳市南山区海德三道北京市西城区复兴门内大街28
1236 号大成基金总部大厦 5 层、 号凯晨世贸中心东座 F9
27-33层
邮政编码518054100031法定代表人吴庆斌谷澍
2.4信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称《中国证券报》登载基金中期报告正文的管理人互联网网
www.dcfund.com.cn址基金中期报告备置地点基金管理人及基金托管人住所
2.5其他相关资料
项目名称办公地址中国证券登记结算有限责任公注册登记机构北京市西城区太平桥大街17号司
§3主要财务指标和基金净值表现
3.1主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1期间数报告期(2025年1月1日-2025年6月30日)
据和指标 大成创新成长混合（LOF）A 大成创新成长混合（LOF）C
本期已实现收益28520451.784342.58
本期利润11863480.45-2203.26加权平均基金份
0.0117-0.0106
额本期利润本期加权平均净
1.28%-1.16%
值利润率本期基金份额净
1.30%1.24%
值增长率
3.1.2期末数
报告期末(2025年6月30日)据和指标
期末可供分配利27189459.31944.83
第 6页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告润期末可供分配基
0.02730.0228
金份额利润期末基金资产净
922415070.5438130.61
值期末基金份额净
0.9270.922
值
3.1.3累计期
报告期末(2025年6月30日)末指标基金份额累计净
78.81%3.25%
值增长率
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。
3、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2基金净值表现
3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
大成创新成长混合（LOF）A份额净份额净值业绩比较基准业绩比较基
阶段值增长增长率标收益率标准差*－**－*
准收益率*
率*准差**
过去一个月-1.28%0.40%1.89%0.40%-3.17%0.00%
过去三个月0.32%0.80%1.43%0.75%-1.11%0.05%
过去六个月1.30%0.71%0.39%0.70%0.91%0.01%
过去一年11.35%0.95%11.63%0.96%-0.28%-0.01%
过去三年-3.30%0.95%-3.56%0.76%0.26%0.19%自基金合同生效起
78.81%1.44%42.33%1.11%36.48%0.33%
至今
大成创新成长混合（LOF）C份额净份额净值业绩比较基准业绩比较基
阶段值增长增长率标收益率标准差*－**－*
准收益率*
率*准差**
过去一个月-1.28%0.39%1.89%0.40%-3.17%-0.01%
第 7页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
过去三个月0.22%0.80%1.43%0.75%-1.21%0.05%
过去六个月1.24%0.71%0.39%0.70%0.85%0.01%
过去一年10.83%0.94%11.63%0.96%-0.80%-0.02%自基金合同生效起
3.25%0.99%7.96%0.82%-4.71%0.17%
至今
3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准
收益率变动的比较
注：1、按基金合同规定，大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）自基金合同生效（暨基金转型）之日2007年6月12日起三个月内为建仓期。建仓期结束时，本基金的投资组合比例符合基第 8页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告金合同的约定。
2、本基金自2007年6月12日起由景博证券投资基金转型为大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）。
3、本基金自 2023 年 9 月 19 日起增设 C 类基金份额类别，C 类的净值增长率和业绩比较基准
收益率自2023年9月20日有份额之日开始计算。
§4管理人报告
4.1基金管理人及基金经理情况
4.1.1基金管理人及其管理基金的经验
大成基金管理有限公司成立于1999年4月12日，注册资本人民币2亿元，是中国首批获准成立的“老十家”基金管理公司之一。公司总部位于深圳，同时设置了北方、华东和南方营销总部，在北京、上海等地开设有5家分公司。2009年，公司在香港设立大成国际资产管理有限公司；
2013年，设立大成创新资本管理有限公司。
公司业务资质齐全，全面覆盖公募基金、机构投资、海外投资、财富管理、养老金管理等业务还受全国社会保障基金理事会委托管理部分社保基金和基本养老保险基金。旗下大成国际资产管理公司具备 QFII、RQFII 等资格，是首批首家完成备案的能够提供港股通投资顾问服务的香港机构。
历经二十余年的磨砺和沉淀，大成基金形成了以长期投资能力为核心的竞争优势，打造了一支具有良好职业素养和丰富经验的资产管理队伍。公司目前已形成权益投资、固收投资、指数与期货投资、跨境投资、混合资产投资、大类资产配置六大投资团队，全面覆盖各类投资领域，综合实力不断提升，各项业务迅猛发展，管理资产种类位居同业前列。
4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
任本基金的基金经理
姓名职务（助理）期限证券从说明业年限任职日期离任日期北京大学经济学硕士。2010年6月加入大成基金管理有限公司曾担任研究部研究
员、基金经理助理，现任股票投资部基金经理。2015年12月9日至2021年6月22侯春本基金基2020年3-15年日任大成蓝筹稳健证券投资基金基金经燕金经理月23日理。2017年1月18日至2019年1月10日任大成消费主题混合型证券投资基金、大成国家安全主题灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2017年12月1日至2019第 9页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告年1月10日任大成新锐产业混合型证券投资基金基金经理。2018年9月7日至2020年3月23日任大成策略回报混合型证券投资基金基金经理。2019年10月30日至
2020年9月28日任大成远见成长混合型
证券投资基金基金经理。2020年3月23日起任大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）基金经理。2022 年 6 月 24 日起任大成 ESG 责任投资混合发起式证券投资基金基金经理。2024年1月23日起任大成红利汇聚混合型证券投资基金基金经理。
2024年12月27日起任大成中小盘混合型
证券投资基金(LOF)基金经理。具有基金从业资格。国籍：中国注：1、任职日期、离任日期为本基金管理人作出决定之日。
2、证券从业年限的计算标准遵从中国证监会《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》的相关规定。
4.1.3期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况无。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
报告期内，公司严格执行了公平交易的原则和制度。公司运用统计分析方法和工具，对旗下所有投资组合间连续4个季度的日内、3日内、5日内及10日内股票及债券交易同向交易价差进行分析，针对同一基金经理管理的多个投资组合及公私募兼任基金经理管理的多个投资组合的投资交易行为加强了公平交易监测与分析，包括对不同时间窗下（同日、3日、5日、10日）反向交易和同向交易价差监控的分析。分析结果表明：债券交易同向交易频率较低；部分股票同向交易溢价率较大主要来源于投资策略差异、市场因素（如个股当日价格振幅较高）及组合经理交易
时机选择，同时结合交易价差专项统计分析，未发现违反公平交易原则的异常情况。
4.3.2异常交易行为的专项说明
报告期内，公司旗下所有投资组合未发现存在异常交易行为。公司旗下投资组合间存在证券第 10页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
同日反向交易，但不存在参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的情形。投资组合间相邻交易日反向交易的市场成交比例、成交均价等交易结果数据表明该类交易不对市场产生重大影响，无异常。
4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
今年上半年国内经济在经历了关税的冲击下表现出了相当的韧性，其中部分新兴产业发展势头较好，大部分传统行业需求仍然承压，在此背景下上半年 A股市场整体以震荡为主。
本基金 A 类份额上半年上涨 1.3%，微幅跑赢基准。组合中机械设备类公司为组合贡献了较好的收益，持仓中红利型公司上半年表现平淡，轻工和家居建材公司因行业景气下行股价有所下跌，拖累了组合的收益。我们在二季度减持了机械设备类公司，增持了食品、轻工和建材。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末大成创新成长混合（LOF）A 的基金份额净值为 0.927 元，本报告期基金份额净值增长率为 1.30%，同期业绩比较基准收益率为 0.39%；截至本报告期末大成创新成长混合（LOF）C 的基金份额净值为 0.922 元，本报告期基金份额净值增长率为 1.24%，同期业绩比较基准收益率为0.39%。
4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望下半年，我们仍然坚持寻找既有安全边际又能为小股东带来长期稳定回报的公司。从产业中观层面看，很多充分市场化竞争的行业供求关系在现阶段基本达到一个弱平衡，行业内竞争力足够强的企业在产品价格较为低迷的前提下仍然有能力获取比较稳定的现金流。与此同时，行业整体的资本开支也都显著放缓，未来几年供求关系有望逐步改善。此外我们也会注意到，产业发展规律不是线性的外推，有很多新的趋势和变化，我们需要谨慎评估这些变化对企业是否能够实现长期回报带来的挑战。
4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人指导基金估值业务的领导小组为公司估值委员会，公司估值委员会主要负责估值政策和估值程序的制定、修订以及执行情况的监督。估值委员会由公司分管领导、各投研部门、交易管理部、风险管理部、监察稽核部、基金运营部指定人员组成。公司估值委员会的相关成员均具备相应的专业胜任能力和相关工作经历。
各投研部门、风险管理部负责关注相关投资品种的动态，评判基金持有的投资品种是否处于不活跃的交易状态或者最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价
格的重大事件，从而确定估值日需要进行估值测算或者调整的投资品种；提出合理的数量分析模第 11页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告型对需要进行估值测算或者调整的投资品种进行公允价值定价与计量；定期对估值政策和程序进行评价，以保证其持续适用；交易管理部负责关注相关投资品种的流动性状况，协助反馈其市场交易信息；基金运营部负责日常的基金资产的估值业务，执行基金估值政策，并负责与托管人沟通估值调整事项；监察稽核部负责审核估值政策和程序的一致性，监督估值委员会工作流程中的风险控制，并负责估值调整事项的信息披露工作。
本基金的日常估值程序由基金运营部基金估值核算人员执行，并与托管人的估值结果核对一致。基金估值政策的议定和修改采用集体讨论机制，投资组合经理作为估值小组成员，对持仓证券的交易情况、信息披露情况保持应有的职业敏感，向估值委员会提供估值参考信息，参与估值政策讨论。对需采用特别估值程序的证券，基金管理人及时启动特别估值程序，由估值委员会讨论议定特别估值方案并与托管人沟通后由基金运营部具体执行。
本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。截止报告期末本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司及中证指数有限公司签署服务协议，由中央国债登记结算有限责任公司按约定提供银行间交易的债券品种的估值数据，由中证指数有限公司按约定提供交易所交易的债券品种的估值数据和流通受限股票的折扣率数据。
4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金管理人严格按照本基金基金合同的规定进行收益分配。本报告期内，大成创新成长混合（LOF）A 已分配利润 15857747.38 元，每十份基金份额分红 0.156 元；大成创新成长混合（LOF）C 已分配利润 747.20 元，每十份基金份额分红 0.130 元；符合基金合同规定的分红比例。
4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明无。
§5托管人报告
5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明在托管本基金的过程中，本基金托管人中国农业银行股份有限公司严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》相关法律法规的规定以及基金合同、托管协议的约定，对本基金基金管理人—大成基金管理有限公司报告期内基金的投资运作，进行了认真、独立的会计核算和必要的投资监督，认真履行了托管人的义务，没有从事任何损害基金份额持有人利益的行为。
5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本托管人认为，大成基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支及利润分配等问题上，不存在损害基金份额持有人利益的第 12页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告行为；在报告期内，严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。
5.3托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见本托管人认为，大成基金管理有限公司的信息披露事务符合《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及其他相关法律法规的规定，基金管理人所编制和披露的本基金中期报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等信息真实、准确、完整，未发现有损害基金持有人利益的行为。
§6半年度财务会计报告（未经审计）
6.1资产负债表
会计主体：大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）
报告截止日：2025年6月30日
单位：人民币元本期末上年度末资产附注号
2025年6月30日2024年12月31日
资产：
货币资金6.4.7.1247882166.57222046714.94
结算备付金44170.20588060.01
存出保证金71977.93135395.61
交易性金融资产6.4.7.2676025213.74730513527.96
其中：股票投资676025213.74730513527.96
基金投资--
债券投资--
资产支持证券投资--
贵金属投资--
其他投资--
衍生金融资产6.4.7.3--
买入返售金融资产6.4.7.4--
债权投资6.4.7.5--
其中：债券投资--
资产支持证券投资--
其他投资--
其他债权投资6.4.7.6--
其他权益工具投资6.4.7.7--
应收清算款-1911691.60
应收股利--
应收申购款11374.5828696.29
递延所得税资产--
第 13页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
其他资产6.4.7.8--
资产总计924034903.02955224086.41本期末上年度末负债和净资产附注号
2025年6月30日2024年12月31日
负债：
短期借款--
交易性金融负债--
衍生金融负债6.4.7.3--
卖出回购金融资产款--
应付清算款-2864404.49
应付赎回款93598.52198327.56
应付管理人报酬917440.57958853.24
应付托管费152906.77159808.87
应付销售服务费23.7148.39
应付投资顾问费--
应交税费--
应付利润--
递延所得税负债--
其他负债6.4.7.9417732.30607764.40
负债合计1581701.874789206.95
净资产：
实收基金6.4.7.10895262797.01918654147.04
未分配利润6.4.7.1227190404.1431780732.42
净资产合计922453201.15950434879.46
负债和净资产总计924034903.02955224086.41
注：报告截止日2025年06月30日基金份额总额994981720.20份。其中大成创新成长混合（LOF）A 类基金份额总额为 994940345.29 份，基金份额净值 0.927 元；大成创新成长混合（LOF）C 类基金份额总额为 41374.91 份，基金份额净值 0.922 元。
6.2利润表
会计主体：大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）
本报告期：2025年1月1日至2025年6月30日
单位：人民币元本期上年度可比期间项目附注号2025年1月1日至20252024年1月1日至2024年年6月30日6月30日
一、营业总收入18408324.75-21010264.54
1.利息收入493334.50615602.89
其中：存款利息收入6.4.7.13493334.50615602.89
债券利息收入--资产支持证券利
--息收入
第 14页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告买入返售金融资
--产收入
其他利息收入--2.投资收益（损失以“-”
34570977.94-48966589.31
填列）
其中：股票投资收益6.4.7.1421972176.92-60016425.73
基金投资收益--
债券投资收益6.4.7.1540167.67244280.23资产支持证券投
6.4.7.16--
资收益
贵金属投资收益6.4.7.17--
衍生工具收益6.4.7.18--
股利收益6.4.7.1912558633.3510805556.19
其他投资收益--3.公允价值变动收益（损
6.4.7.20-16663517.1727335506.19失以“-”号填列）4.汇兑收益（损失以“-”--号填列）5.其他收入（损失以“-”
6.4.7.217529.485215.69号填列）
减：二、营业总支出6547047.566450744.40
1．管理人报酬6.4.10.2.15518118.245417126.45
其中：暂估管理人报酬--
2．托管费6.4.10.2.2919686.39902854.38
3．销售服务费6.4.10.2.3361.4528.52
4．投资顾问费--
5．利息支出--
其中：卖出回购金融资产
--支出
6．信用减值损失6.4.7.22--
7．税金及附加--
8．其他费用6.4.7.23108881.48130735.05三、利润总额（亏损总
11861277.19-27461008.94额以“-”号填列）
减：所得税费用--四、净利润（净亏损以
11861277.19-27461008.94“-”号填列）
五、其他综合收益的税
--后净额
六、综合收益总额11861277.19-27461008.94
6.3净资产变动表
会计主体：大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）
本报告期：2025年1月1日至2025年6月30日
第 15页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
单位：人民币元本期项目2025年1月1日至2025年6月30日实收基金其他综合收益未分配利润净资产合计
一、上期期末净
918654147.04-31780732.42950434879.46
资产
二、本期期初净
918654147.04-31780732.42950434879.46
资产
三、本期增减变
动额（减少以“-”-23391350.03--4590328.28-27981678.31号填列）
（一）、综合收益
--11861277.1911861277.19总额
（二）、本期基金份额交易产生的
净资产变动数-23391350.03--593110.89-23984460.92
（净资产减少以“-”号填列）
其中：1.基金申
12692392.36-108774.8112801167.17
购款
2.基金赎
-36083742.39--701885.70-36785628.09回款
（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净
---15858494.58-15858494.58资产变动（净资产减少以“-”号
填列）
四、本期期末净
895262797.01-27190404.14922453201.15
资产上年度可比期间项目2024年1月1日至2024年6月30日实收基金其他综合收益未分配利润净资产合计
一、上期期末净
972381372.58--30052885.59942328486.99
资产
二、本期期初净
972381372.58--30052885.59942328486.99
资产
三、本期增减变
动额（减少以“-”-20411352.24--26286795.39-46698147.63号填列）
（一）、综合收益
---27461008.94-27461008.94总额
（二）、本期基金
-20411352.24-1174213.55-19237138.69份额交易产生的
第 16页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告净资产变动数
（净资产减少以“-”号填列）
其中：1.基金申
5448757.79--405922.845042834.95
购款
2.基金赎
-25860110.03-1580136.39-24279973.64回款
（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净
----资产变动（净资产减少以“-”号
填列）
四、本期期末净
951970020.34--56339680.98895630339.36
资产报表附注为财务报表的组成部分。
本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署：
谭晓冈范瑛梁靖基金管理人负责人主管会计工作负责人会计机构负责人
6.4报表附注
6.4.1基金基本情况
大成创新成长混合型证券投资基金(LOF)是根据原景博证券投资基金(以下简称“基金景博”)
基金份额持有人大会2007年5月15日决议通过的《关于景博证券投资基金转型有关事项的议案》，经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监基金字[2007]第155号《关于核准景博证券投资基金基金份额持有人大会决议的批复》核准，由原基金景博转型而来。原基金景博为契约型封闭式基金，于深圳证券交易所(以下简称“深交所”)交易上市，存续期限至2007年6月30日止。根据深交所深证复字[2007]32号《关于同意景博证券投资基金终止上市并转型为上市开放式基金的批复》，原基金景博于2007年6月11日进行终止上市权利登记。自2007年6月
12 日起，原基金景博终止上市，并更名为大成创新成长混合型证券投资基金(LOF)(以下简称“本基金”)，《景博证券投资基金基金合同》失效的同时《大成创新成长混合型证券投资基金(LOF)基金合同》生效。本基金为上市契约型开放式（LOF），存续期限不定。本基金的基金管理人为大成基金管理有限公司，基金托管人为中国农业银行股份有限公司。
原基金景博于基金合同失效前经审计的基金资产净值为2207153700.24元，已于本基金的第 17页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告基金合同生效日全部转为本基金的基金资产净值。根据《大成创新成长混合型证券投资基金(LOF)招募说明书》和《关于原景博基金份额拆分结果的公告》的有关规定，本基金于2007年6月22日进行了基金份额拆分，拆分比例为1:2.211341193，并于2007年6月25日进行了变更登记。
本基金于基金合同生效后自2007年6月15日至2007年6月18日期间开放集中申购，共募集人民币9866426867.22元，其中用于折合基金份额的集中申购资金利息共计人民币
1290600.67元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2007)第77号审
验报告予以验证。上述集中申购募集资金已按2007年6月22日基金份额转换后的基金份额净值
1.000元折合为9866426867.22份基金份额，其中集中申购资金利息折合1290600.67份基金份额，并于2007年6月25日进行了确认登记。
经深交所深证上字[2007]168号文审核同意，本基金1375147787.00份基金份额于2007年10月25日在深交所挂牌交易。未上市交易的基金份额托管在场外，基金份额持有人可通过跨系统转托管业务将其转至深交所场内后即可上市流通。
根据本基金的基金管理人于2023年9月15日发布的《关于大成创新成长混合型证券投资基金(LOF)增设 C 类基金份额并相应修订基金合同和托管协议的公告》，自 2023 年 9 月 19 日起对本基金进行份额分类，增加 C 类份额，原有基金份额转为 A 类份额。其中 A类基金份额为在投资人申购时收取前端申购费用，但不从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额；C 类基金份额为从本类别基金资产中计提销售服务费，但不收取申购费用的基金份额。本基金 A 类基金份额和C类基金份额分别设置基金代码并分别计算基金份额净值。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《大成创新成长混合型证券投资基金(LOF)基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为国内依法发行、上市的股票、存托凭证、债券及中国证监会批准的允许基金投资的其他金融工具。本基金股票、存托凭证投资比例范围为基金资产的
40%-95%；现金和固定收益类证券投资比例范围为基金资产的5%-60%，其中资产支持证券投资比
例范围为0%-20%，现金(不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等)和到期日在一年以内的政府债券等短期金融工具的投资比例不低于基金资产净值的5%。本基金的业绩比较基准为沪深
300指数×70%＋中国债券总指数×30%。
本财务报表由本基金的基金管理人大成基金管理有限公司于2025年8月28日批准报出。
6.4.2会计报表的编制基础本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则、《资产管理产品相关会计处理规定》及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报第 18页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告告>》、中国证券投资基金业协会（以下简称“中国基金业协会”）颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、本基金基金合同和在财务报表附注所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
6.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2025年6月30日的财务状况以及自2025年1月1日起至2025年6月30日止期间的经营成果和净资产变动情况等有关信息。
6.4.4本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1会计政策变更的说明无。
6.4.5.2会计估计变更的说明无。
6.4.5.3差错更正的说明无。
6.4.6税项根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2014]81号《财政部国家税务总局证监会关于沪港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》、财税[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]127号《财政部国家税务总局证监会关于深港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》、财税[2016]140号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、
财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关境内外财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
第 19页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
(1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产
品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以
2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让
2017年12月31日前取得的基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以2017年最后一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。
(2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。
对基金通过港股通投资香港联交所上市 H 股取得的股息红利，H 股公司应向中国证券登记结算有限责任公司(以下简称“中国结算”)提出申请，由中国结算向 H 股公司提供内地个人投资者名册，H 股公司按照 20%的税率代扣个人所得税。基金通过港股通投资香港联交所上市的非 H 股取得的股息红利，由中国结算按照20%的税率代扣个人所得税。
(4)如基金取得源自境外的差价收入，其涉及的境外所得税税收政策，按照相关国家或地区税
收法律和法规执行，在境内暂不征收企业所得税。
如基金取得源自境外的股利收益，其涉及的境外所得税税收政策，按照相关国家或地区税收法律和法规执行，在境内暂不征收个人所得税和企业所得税。
(5)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。根
据财政部、国家税务总局公告2023年第39号《关于减半征收证券交易印花税的公告》，自2023年8月28日起，证券交易印花税实施减半征收。基金通过港股通买卖、继承、赠与联交所上市股票，按照香港特别行政区现行税法规定缴纳印花税。
第 20页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
(6)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。
6.4.7重要财务报表项目的说明
6.4.7.1货币资金
单位：人民币元本期末项目
2025年6月30日
活期存款247882166.57
等于：本金247858074.57
加：应计利息24092.00
减：坏账准备-
定期存款-
等于：本金-
加：应计利息-
减：坏账准备-
其中：存款期限1个月以内-
存款期限1-3个月-
存款期限3个月以上-
其他存款-
等于：本金-
加：应计利息-
减：坏账准备-
合计247882166.57
6.4.7.2交易性金融资产
单位：人民币元本期末项目2025年6月30日成本应计利息公允价值公允价值变动
股票638435889.54-676025213.7437589324.20
贵金属投资-金交所----黄金合约
交易所市场----
债券银行间市场----
合计----
资产支持证券----
基金----
其他----
合计638435889.54-676025213.7437589324.20
第 21页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
6.4.7.3衍生金融资产/负债
6.4.7.3.1衍生金融资产/负债期末余额无。
6.4.7.3.2期末基金持有的期货合约情况无。
6.4.7.3.3期末基金持有的黄金衍生品情况无。
6.4.7.4买入返售金融资产
6.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额无。
6.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券无。
6.4.7.4.3按预期信用损失一般模型计提减值准备的说明无。
6.4.7.5债权投资
6.4.7.5.1债权投资情况无。
6.4.7.5.2债权投资减值准备计提情况无。
6.4.7.6其他债权投资
6.4.7.6.1其他债权投资情况无。
6.4.7.6.2其他债权投资减值准备计提情况无。
6.4.7.7其他权益工具投资
6.4.7.7.1其他权益工具投资情况无。
6.4.7.7.2报告期末其他权益工具投资情况无。
第 22页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
6.4.7.8其他资产无。
6.4.7.9其他负债
单位：人民币元本期末项目
2025年6月30日
应付券商交易单元保证金250000.00
应付赎回费1.17
应付证券出借违约金-
应付交易费用71650.68
其中：交易所市场71250.68
银行间市场400.00
应付利息-
预提费用96080.45
合计417732.30
6.4.7.10实收基金
金额单位：人民币元
大成创新成长混合（LOF）A本期项目2025年1月1日至2025年6月30日
基金份额（份）账面金额
上年度末1020761263.44918461030.60
本期申购13702746.2412327464.12
本期赎回（以“-”号填列）-39523664.39-35562883.49
基金拆分/份额折算前--
基金拆分/份额折算调整--
本期申购--
本期赎回（以“-”号填列）--
本期末994940345.29895225611.23
大成创新成长混合（LOF）C本期项目2025年1月1日至2025年6月30日
基金份额（份）账面金额
上年度末214940.57193116.44
本期申购406017.22364928.24
本期赎回（以“-”号填列）-579582.88-520858.90
基金拆分/份额折算前--
基金拆分/份额折算调整--
本期申购--
本期赎回（以“-”号填列）--
本期末41374.9137185.78
注：申购含红利再投份额(如有)、转换入份额(如有)；赎回含转换出份额(如有)。
第 23页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
6.4.7.11其他综合收益无。
6.4.7.12未分配利润
单位：人民币元
大成创新成长混合（LOF）A项目已实现部分未实现部分未分配利润合计
上年度末586873240.73-555098090.3331775150.40
本期期初586873240.73-555098090.3331775150.40
本期利润28520451.78-16656971.3311863480.45本期基金份额交易产
-14900416.4314308992.27-591424.16生的变动数
其中：基金申购款7753026.89-7648721.17104305.72
基金赎回款-22653443.3221957713.44-695729.88
本期已分配利润-15857747.38--15857747.38
本期末584635528.70-557446069.3927189459.31
大成创新成长混合（LOF）C项目已实现部分未实现部分未分配利润合计
上年度末122426.56-116844.545582.02
本期期初122426.56-116844.545582.02
本期利润4342.58-6545.84-2203.26本期基金份额交易产
-101901.02100214.29-1686.73生的变动数
其中：基金申购款229085.32-224616.234469.09
基金赎回款-330986.34324830.52-6155.82
本期已分配利润-747.20--747.20
本期末24120.92-23176.09944.83
6.4.7.13存款利息收入
单位：人民币元本期项目
2025年1月1日至2025年6月30日
活期存款利息收入492713.93
定期存款利息收入-
其他存款利息收入-
结算备付金利息收入409.32
其他211.25
合计493334.50
6.4.7.14股票投资收益
6.4.7.14.1股票投资收益项目构成
单位：人民币元本期项目
2025年1月1日至2025年6月30日
第 24页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
股票投资收益——买卖股票差价收入21972176.92
股票投资收益——赎回差价收入-
股票投资收益——申购差价收入-
股票投资收益——证券出借差价收入-
合计21972176.92
6.4.7.14.2股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元本期项目
2025年1月1日至2025年6月30日
卖出股票成交总额189575796.41
减：卖出股票成本总额167343829.24
减：交易费用259790.25
买卖股票差价收入21972176.92
6.4.7.14.3股票投资收益——证券出借差价收入无。
6.4.7.15债券投资收益
6.4.7.15.1债券投资收益项目构成
单位：人民币元本期项目
2025年1月1日至2025年6月30日
债券投资收益——利息收入41287.67债券投资收益——买卖债券（债转股及债-1120.00券到期兑付）差价收入
债券投资收益——赎回差价收入-
债券投资收益——申购差价收入-
合计40167.67
6.4.7.15.2债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元本期项目
2025年1月1日至2025年6月30日
卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总
20036449.04
额
减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成
19994380.00
本总额
减：应计利息总额42789.04
减：交易费用400.00
买卖债券差价收入-1120.00
第 25页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
6.4.7.15.3债券投资收益——赎回差价收入无。
6.4.7.15.4债券投资收益——申购差价收入无。
6.4.7.16资产支持证券投资收益
6.4.7.16.1资产支持证券投资收益项目构成无。
6.4.7.16.2资产支持证券投资收益——买卖资产支持证券差价收入无。
6.4.7.16.3资产支持证券投资收益——赎回差价收入无。
6.4.7.16.4资产支持证券投资收益——申购差价收入无。
6.4.7.17贵金属投资收益
6.4.7.17.1贵金属投资收益项目构成无。
6.4.7.17.2贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入无。
6.4.7.17.3贵金属投资收益——赎回差价收入无。
6.4.7.17.4贵金属投资收益——申购差价收入无。
6.4.7.18衍生工具收益
6.4.7.18.1衍生工具收益——买卖权证差价收入无。
6.4.7.18.2衍生工具收益——其他投资收益无。
6.4.7.19股利收益
单位：人民币元本期项目
2025年1月1日至2025年6月30日
第 26页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
股票投资产生的股利收益12558633.35
其中：证券出借权益补偿收
-入
基金投资产生的股利收益-
合计12558633.35
6.4.7.20公允价值变动收益
单位：人民币元本期项目名称
2025年1月1日至2025年6月30日
1.交易性金融资产-16663517.17
股票投资-16663517.17
债券投资-
资产支持证券投资-
基金投资-
贵金属投资-
其他-
2.衍生工具-
权证投资-
3.其他-
减：应税金融商品公允价值变动
-产生的预估增值税
合计-16663517.17
6.4.7.21其他收入
单位：人民币元本期项目
2025年1月1日至2025年6月30日
基金赎回费收入7529.48
合计7529.48
6.4.7.22信用减值损失无。
6.4.7.23其他费用
单位：人民币元本期项目
2025年1月1日至2025年6月30日
审计费用27273.08
信息披露费59507.37
证券出借违约金-
银行划款手续费3501.03
账户维护费18600.00
合计108881.48
第 27页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
6.4.7.24分部报告无。
6.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1或有事项无。
6.4.8.2资产负债表日后事项无。
6.4.9关联方关系
6.4.9.1本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本基金本报告期存在控制关系或者其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.9.2本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称与本基金的关系
大成基金管理有限公司(“大成基金”)基金管理人、基金销售机构中国农业银行股份有限公司(“中国农业基金托管人、基金销售机构银行”)
光大证券股份有限公司(“光大证券”)基金管理人的股东、基金销售机构
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易
6.4.10.1.1股票交易
金额单位：人民币元本期上年度可比期间
2025年1月1日至2025年6月30
2024年1月1日至2024年6月30日
日关联方名称占当期股票占当期股票成交金额成交总额的比成交金额成交总额的比例例（%）（%）
光大证券81126196.5025.57--
6.4.10.1.2债券交易无。
6.4.10.1.3债券回购交易无。
6.4.10.1.4权证交易无。
第 28页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
6.4.10.1.5应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元本期
2025年1月1日至2025年6月30日
关联方名称当期占当期佣金总量期末应付佣金余占期末应付佣金
佣金的比例（%）额总额的比例（%）
光大证券36993.5725.5735542.7549.88上年度可比期间
2024年1月1日至2024年6月30日
关联方名称当期占当期佣金总量期末应付佣金余占期末应付佣金
佣金的比例（%）额总额的比例（%）
-----
注：1、上述佣金按协议约定的佣金率计算，佣金费率参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定；
2、根据《公开募集证券投资基金证券交易费用管理规定》，自2024年7月1日起，基金管理人管
理的被动股票型基金的股票交易佣金费率原则上不得超过市场平均股票交易佣金费率，且不得通过交易佣金支付研究服务、流动性服务等其他费用；其他类型基金可以通过交易佣金支付研究服务费用，但股票交易佣金费率原则上不得超过市场平均股票交易佣金费率的两倍，且不得通过交易佣金支付研究服务之外的其他费用。
6.4.10.2关联方报酬
6.4.10.2.1基金管理费
单位：人民币元本期上年度可比期间项目2025年1月1日至2025年62024年1月1日至2024年月30日6月30日
当期发生的基金应支付的管理费5518118.245417126.45
其中：应支付销售机构的客户维护
1658232.911566834.76
费
应支付基金管理人的净管理费3859885.333850291.69
注：支付基金管理人大成基金的管理人报酬按前一日基金资产净值1.20%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值×1.20%/当年天数。
6.4.10.2.2基金托管费
单位：人民币元本期上年度可比期间项目2025年1月1日至2025年62024年1月1日至2024年月30日6月30日
当期发生的基金应支付的托管费919686.39902854.38
第 29页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
注：支付基金托管人中国农业银行的托管费按前一日基金资产净值0.20%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值×0.20%/当年天数。
6.4.10.2.3销售服务费
单位：人民币元本期
2025年1月1日至2025年6月30日
获得销售服务费的各关联当期发生的基金应支付的销售服务费方名称大成创新成长混合大成创新成长混合合计（LOF）A （LOF）C
大成基金-20.3120.31
合计-20.3120.31上年度可比期间
2024年1月1日至2024年6月30日
获得销售服务费的各关联当期发生的基金应支付的销售服务费方名称大成创新成长混合大成创新成长混合合计（LOF）A （LOF）C
大成基金-18.5818.58
合计-18.5818.58
注：C类基金份额的销售服务费年费率为 0.4%。
销售服务费的计算方法如下：
H＝E×该类基金份额销售服务费年费率÷当年天数
H为该类基金份额每日应计提的销售服务费
E为该类基金份额前一日基金资产净值
6.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易无。
6.4.10.4报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明
6.4.10.4.1与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的
情况无。
6.4.10.4.2与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务
的情况无。
第 30页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
6.4.10.5各关联方投资本基金的情况
6.4.10.5.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份本期本期项目2025年1月1日至2025年6月2025年1月1日至2025年6月
30日30日
大成创新成长混合（LOF）A 大成创新成长混合（LOF）C基金合同生效日（2007年6--月12日）持有的基金份额
报告期初持有的基金份额-11037.53
报告期间申购/买入总份额--
报告期间因拆分变动份额--
减：报告期间赎回/卖出总份
--额
报告期末持有的基金份额-11037.53报告期末持有的基金份额
-0.00%占基金总份额比例上年度可比期间上年度可比期间项目2024年1月1日至2024年6月2024年1月1日至2024年6月
30日30日
大成创新成长混合（LOF）A 大成创新成长混合（LOF）C基金合同生效日（2007年6--月12日）持有的基金份额
报告期初持有的基金份额-11037.53
报告期间申购/买入总份额--
报告期间因拆分变动份额--
减：报告期间赎回/卖出总份
--额
报告期末持有的基金份额-11037.53报告期末持有的基金份额
-0.00%占基金总份额比例
注：基金管理人大成基金投资本基金适用的交易费率与本基金法律文件规定一致。
6.4.10.5.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况无。
6.4.10.6由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
第 31页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告本期上年度可比期间
2025年1月1日至2025年6月30
关联方名称2024年1月1日至2024年6月30日日期末余额当期利息收入期末余额当期利息收入
中国农业银行247882166.57492713.93223080858.59613947.60
注：本基金由基金托管人保管的银行存款，按银行约定利率计息。
6.4.10.7本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况无。
6.4.10.8其他关联交易事项的说明无。
6.4.11利润分配情况
单位：人民币元
大成创新成长混合（LOF）A除息日现金形每10份基再投资形本期利序权益式金份额分式润分配备注号登记日场内场外发放总红数发放总额合计额
2025年12025年1月2025年1月80179627839785.1585774
10.156-
月17日20日17日.02367.38
合80179627839785.1585774
---0.156-
计.02367.38
大成创新成长混合（LOF）C除息日现金形每10份基再投资形本期利序权益式金份额分式润分配备注号登记日场内场外发放总红数发放总额合计额
2025年12025年1月2025年1月
10.130744.812.39747.20-
月17日20日17日合
---0.130744.812.39747.20-计
6.4.12期末（2025年6月30日）本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
6.4.12.1.1受限证券类别：股票
证数量成功流通期末证券券受限认购（单期末期末估值认购受限估值备注
代码名期价格位：成本总额总额日类型单价
称股）信2025新股
0013356个月12.8028.05801024.002244.00-
凯年4月锁定
第 32页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告科2日技富
2025
岭新股
001356年1月6个月5.3014.447093757.7010237.96-
股锁定
16日
份新
2025
亚新股
001382年3月6个月7.4020.213662708.407396.86-
电锁定
13日
缆信
2025新股
通
001388年6月6个月未上16.4216.42941543.481543.48-
电
24日市
子信
2025新股
通1个月
001388年6月未上16.4216.4284313842.0613842.06-电内（含）
24日市
子古
2025
麒新股
001390年5月6个月12.0818.121782150.243225.36-
绒锁定
21日
材亚
2025
联新股
001395年1月6个月19.0847.25801526.403780.00-
机锁定
20日
械毓
2025
恬新股
301173年2月6个月28.3344.981734901.097781.54-
冠锁定
24日
佳钧
2025
崴新股
301458年1月6个月10.4034.117017290.4023911.11-
电锁定
2日
子弘
2025
景新股转增
301479年3月6个月-77.8752-4049.24
光锁定股
6日
电弘
2025
景新股
301479年3月6个月41.9077.871305447.0010123.10-
光锁定
6日
电恒2025新股转增
3015016个月-45.22109-4928.98
鑫年3月锁定股
第 33页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告生11日活恒
2025
鑫新股
301501年3月6个月39.9245.222419620.7210898.02-
生锁定
11日
活浙
2025
江新股
301535年3月6个月4.9218.997343611.2813938.66-
华锁定
18日
远众
2025
捷新股
301560年4月6个月16.5027.451903135.005215.50-
汽锁定
17日
车优
2025
优新股
301590年5月6个月89.60139.48736540.8010182.04-
绿锁定
28日
能太
2025
力新股
301595年5月6个月17.0529.101963341.805703.60-
科锁定
12日
技惠
2025
通新股
301601年1月6个月11.8033.853424035.6011576.70-
科锁定
8日
技超
2025
研新股
301602年1月6个月6.7024.806584408.6016318.40-
股锁定
15日
份泽
2025
润新股
301636年4月6个月33.0647.461284231.686074.88-
新锁定
30日
能首
2025
航新股
301658年3月6个月11.8022.984375156.6010042.26-
新锁定
26日
能宏
2025
工新股
301662年4月6个月26.6082.501433803.8011797.50-
科锁定
10日
技新2025新股
3016786个月12.8044.543824889.6017014.28-
恒年6月锁定
第 34页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告汇13日威
2025
高新股
603014年5月6个月26.5032.682055432.506699.40-
血锁定
12日
净中
2025
策新股
603049年5月6个月46.5042.8542319669.5018125.55-
橡锁定
27日
胶天2024和年12新股
6030726个月12.3054.452262779.8012305.70-
磁月24锁定材日肯
2025
特新股
603120年4月6个月15.0033.4365975.002172.95-
催锁定
9日
化江
2025
南新股
603124年3月6个月10.5446.3188927.524075.28-
新锁定
12日
材中
2025
国新股
603257年3月6个月20.5237.47781600.562922.66-
瑞锁定
28日
林永
2025
杰新股
603271年3月6个月20.6035.081262595.604420.08-
新锁定
4日
材海
2025
阳新股
603382年6月6个月11.5022.391051207.502350.95-
科锁定
5日
技汇
2025
通新股
603409年2月6个月24.1833.321002418.003332.00-
控锁定
25日
股海
2025
博新股
688411年1月6个月19.3883.4956010852.8046754.40-
思锁定
20日
创兴2025新股
688545福年1月6个月11.6826.9599411609.9226788.30-
锁定电15日
第 35页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告子思
2025
看新股转增
688583年1月6个月-79.6852-4143.36
科锁定股
8日
技思
2025
看新股
688583年1月6个月33.4679.681755855.5013944.00-
科锁定
8日
技汉
2025
邦新股
688755年5月6个月22.7739.332034622.317983.99-
科锁定
9日
技胜
2025
科新股
688757年3月6个月9.0825.945364866.8813903.84-
纳锁定
18日
米赛
2025
分新股
688758年1月6个月4.3216.977773356.6413185.69-
科锁定
2日
技影
2025
石新股
688775年6月6个月47.27124.1657327085.7171143.68-
创锁定
4日
新
6.4.12.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票无。
6.4.12.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1银行间市场债券正回购无。
6.4.12.3.2交易所市场债券正回购无。
6.4.12.4期末参与转融通证券出借业务的证券无。
6.4.13金融工具风险及管理
6.4.13.1风险管理政策和组织架构
本基金是一只混合型的证券投资基金，属于中高风险品种。本基金投资的金融工具主要包括股票投资、债券投资及权证投资等。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险第 36页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将相对风险控制在限定的范围之内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益相匹配”的风险收益目标。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了以由高层监控(合规与风险管理委员会、公司投资风险控制委员会)、专业监控(监察稽核部、风险管理部)、部门互控、岗位自控构
成的风险管理架构体系。本基金的基金管理人在董事会下设立合规与风险管理委员会，对公司整体运营风险进行监督，监督风险控制措施的执行；在管理层层面设立投资风险控制委员会，通过定期会议讨论涉及投资风险的重大议题，形成正式决议提交投委会；在业务操作层面，监察稽核部履行合规控制职责，通过定期、不定期检查内控制度的执行情况、对重大风险点以专项稽核的方式确保公司内控制度、流程得到贯彻执行。风险管理部履行风险量化评估分析职责。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去
估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
6.4.13.2信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存放在本基金的托管人中国农业银行股份有限公司，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险。信用等级评估以内部信用评级为主，外部信用评级为辅。内部债券信用评级主要考察发行人的经营风险、财务风险和流动性风险，以及信用产品的条款和担保人的情况等。此外，本基金的基金管理人根据信用产品的内部评级，通过单只信用产品投资占基金资产净值的比例及占发行量的比例进行控制，通过分散化投资以分散信用风险。
本期末，本基金无债券投资(上年度末：同)。
第 37页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
6.4.13.3流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
6.4.13.3.1报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的基金管理人严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求建立健全开放式基金流动性风险管理的内
部控制体系，审慎评估各类资产的流动性，针对性制定流动性风险管理措施，对本基金组合资产的流动性风险进行管理。本基金的基金管理人采用监控基金组合资产持仓集中度指标、逆回购交易的到期日与交易对手的集中度、流动性受限资产比例、基金组合资产中7个工作日可变现资产的可变现价值以及压力测试等方式防范流动性风险。并于开放日对本基金的申购赎回情况进行监控，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配，确保本基金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
于本期末，本基金持有的流动性受限资产的估值占基金资产净值的比例未超过15%。
本基金主要投资于交易所及银行间市场内交易的证券，除在附注“期末本基金持有的流通受限证券”中列示的部分基金资产流通暂时受限制外(如有)，其余均能及时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。除附注“期末债券正回购交易中作为抵押的债券”中列示的卖出回购金融资产款余额(如有)将在1个月内到期且计息外，本基金于资产负债表日所持有的金融负债的合约约定剩余到期日均为一年以内且一般不计息，可赎回基金份额净值无固定到期日且不计息，因此账面余额一般即为未折现的合约到期现金流量。
6.4.13.4市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
第 38页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金和债券投资等。
6.4.13.4.1.1利率风险敞口
单位：人民币元本期末
1年以内1-5年5年以上不计息合计
2025年6月30日
资产
货币资金247882166.57---247882166.57
结算备付金44170.20---44170.20
存出保证金71977.93---71977.93
交易性金融资产---676025213.74676025213.74
应收申购款---11374.5811374.58
资产总计247998314.70--676036588.32924034903.02负债
应付赎回款---93598.5293598.52
应付管理人报酬---917440.57917440.57
应付托管费---152906.77152906.77
应付销售服务费---23.7123.71
其他负债---417732.30417732.30
负债总计---1581701.871581701.87
利率敏感度缺口247998314.70--674454886.45922453201.15上年度末
1年以内1-5年5年以上不计息合计
2024年12月31日
资产
货币资金222046714.94---222046714.94
结算备付金588060.01---588060.01
存出保证金135395.61---135395.61
交易性金融资产---730513527.96730513527.96
应收申购款99.40--28596.8928696.29
应收清算款---1911691.601911691.60
资产总计222770269.96--732453816.45955224086.41负债
应付赎回款---198327.56198327.56
应付管理人报酬---958853.24958853.24
应付托管费---159808.87159808.87
应付清算款---2864404.492864404.49
应付销售服务费---48.3948.39
其他负债---607764.40607764.40
第 39页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
负债总计---4789206.954789206.95
利率敏感度缺口222770269.96--727664609.50950434879.46
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。
6.4.13.4.1.2利率风险的敏感性分析
于本期末，本基金未持有交易性债券投资和交易性资产支持证券投资(上年度末：同)，因此市场利率的变动对于本基金净资产无重大影响(上年度末：同)。
6.4.13.4.2外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，采用“自上而下”的策略，通过对宏观经济情况及政策的分析，结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建的决定；通过对单个证券的定性分析及定量分析，选择符合基金合同约定范围的投资品种进行投资。本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的变化，对投资策略、资产配置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金投资组合中股票、存托凭证投资比例范围为基金资产的40%-95%；现金和固定收益类证券投资比例范围为基金资产的5%-60%，其中资产支持证券投资比例范围为0%-20%，现金(不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等)和到期日在一年以内的政府债券等短期金融工具的投资比例不低于基金资产净值的5%。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，包括 VaR(Value at Risk)指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
6.4.13.4.3.1其他价格风险敞口
金额单位：人民币元本期末上年度末项目
2025年6月30日2024年12月31日
第 40页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告占基金资产净值占基金资产净值公允价值公允价值比例（%）比例（%）交易性金融资
676025213.7473.29730513527.9676.86
产－股票投资交易性金融资
----
产－基金投资交易性金融资
产－贵金属投----资衍生金融资产
----
－权证投资
其他----
合计676025213.7473.29730513527.9676.86
6.4.13.4.3.2其他价格风险的敏感性分析
假设除业绩比较基准以外的其他市场变量保持不变对资产负债表日基金资产净值的
相关风险变量的变影响金额（单位：人民币元）上年度末（2024年12月动本期末（2025年6月30日）
31日）
分析业绩比较基准上升
40248087.3050301015.53
5%
业绩比较基准下降
-40248087.30-50301015.53
5%
6.4.14公允价值
6.4.14.1金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
6.4.14.2持续的以公允价值计量的金融工具
6.4.14.2.1各层次金融工具的公允价值
单位：人民币元本期末上年度末公允价值计量结果所属的层次
2025年6月30日2024年12月31日
第 41页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
第一层次675559136.38730434060.33
第二层次15385.5431888.50
第三层次450691.8247579.13
合计676025213.74730513527.96
6.4.14.2.2公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的证券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关证券的公允价值列入第一层次；对于定期开放的基金投资，本基金不会于封闭期将相关基金列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的
影响程度，确定相关投资的公允价值应属第二层次还是第三层次。
6.4.14.3非持续的以公允价值计量的金融工具的说明
于本期末，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融工具(上年度末：同)。
6.4.14.4不以公允价值计量的金融工具的相关说明
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括货币资金、应收款项和其他金融负债等，其账面价值与公允价值相差很小。
6.4.15有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§7投资组合报告
7.1期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号项目金额占基金总资产的比例（%）
1权益投资676025213.7473.16
其中：股票676025213.7473.16
2基金投资--
3固定收益投资--
其中：债券--
资产支持证券--
4贵金属投资--
5金融衍生品投资--
6买入返售金融资产--
其中：买断式回购的买入返售金融资--
第 42页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告产
7银行存款和结算备付金合计247926336.7726.83
8其他各项资产83352.510.01
9合计924034903.02100.00
7.2报告期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合
金额单位：人民币元
代码行业类别公允价值（元）占基金资产净值比例（%）
A 农、林、牧、渔业 40068742.00 4.34
B 采矿业 9052441.44 0.98
C 制造业 508611187.49 55.14
D 电力、热力、燃气及水生产和供
应业--
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 29776.80 0.00
G 交通运输、仓储和邮政业 30353619.78 3.29
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务
业85737100.959.29
J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 28403.20 0.00
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 2143942.08 0.23
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计676025213.7473.29
7.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合无。
7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号股票代码股票名称数量（股）公允价值（元）占基金资产净值比例（%）
1600941中国移动76176985737100.959.29
2600298安琪酵母113480039910916.004.33
3605183确成股份223456139104817.504.24
4000651格力电器82660037130872.004.03
第 43页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
5002595豪迈科技61342636327087.723.94
6300498温氏股份199870034137796.003.70
7000333美的集团46440033529680.003.63
8002078太阳纸业225700030379220.003.29
9002233塔牌集团409480030301520.003.28
10002223鱼跃医疗74870026653720.002.89
11600352浙江龙盛261800026598880.002.88
12000063中兴通讯78296425438500.362.76
13600585海螺水泥114520024587444.002.67
14603885吉祥航空171570023110479.002.51
15002372伟星新材213444622112860.562.40
16603337杰克股份57903920775919.322.25
17688029南微医学27713818720671.902.03
18603345安井食品20770016703234.001.81
19002756永兴材料48170015293975.001.66
20600486扬农化工24524114223978.001.54
21600031三一重工72470013008365.001.41
22002299圣农发展82715611820059.241.28
23600938中国海油3467049052441.440.98
24002352顺丰控股1479007211604.000.78
25600598北大荒4113005930946.000.64
26603989艾华集团3179054895737.000.53
27002557洽洽食品2215744790429.880.52
28002064华峰化学7066004670626.000.51
29002138顺络电子1105003107260.000.34
30600563法拉电子276003010884.000.33
31002884凌霄泵业1597912547068.540.28
32603882金域医学750682143942.080.23
33600426华鲁恒升612911328175.970.14
34688775影石创新5725938946.560.10
35603049中策橡胶4223188669.550.02
36301590优优绿能729115017.400.01
37688411海博思创56046754.400.01
38001395亚联机械80038397.600.00
39001391国货航468631536.780.00
40001335信凯科技79729776.800.00
41688545兴福电子99426788.300.00
42301458钧崴电子70123911.110.00
43688583思看科技22718087.360.00
44301678新恒汇38217014.280.00
45301602超研股份65816318.400.00
46301501恒鑫生活35015827.000.00
47001388信通电子93715385.540.00
第 44页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
48301479弘景光电18214172.340.00
49301535浙江华远73413938.660.00
50688757胜科纳米53613903.840.00
51603194中力股份29113208.490.00
52688758赛分科技77713185.690.00
53603072天和磁材22612305.700.00
54301662宏工科技14311797.500.00
55301601惠通科技34211576.700.00
56001356富岭股份70910237.960.00
57301658首航新能43710042.260.00
58301585蓝宇股份2739363.900.00
59688755汉邦科技2037983.990.00
60301173毓恬冠佳1737781.540.00
61001382新亚电缆3667396.860.00
62603014威高血净2056699.400.00
63301636泽润新能1286074.880.00
64301595太力科技1965703.600.00
65603120肯特催化1445656.060.00
66301560众捷汽车1905215.500.00
67603271永杰新材1264420.080.00
68603124江南新材884075.280.00
69603409汇通控股1003332.000.00
70001390古麒绒材1783225.360.00
71603257中国瑞林782922.660.00
72603382海阳科技1052350.950.00
7.4报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元股票代
序号股票名称本期累计买入金额占期初基金资产净值比例(%)码
1603345安井食品16325465.181.72
2002756永兴材料15539182.761.63
3002372伟星新材14711437.001.55
4002078太阳纸业11113203.001.17
5600352浙江龙盛11083248.001.17
6600585海螺水泥9293199.690.98
7600941中国移动7421852.000.78
8300498温氏股份6450753.000.68
9600298安琪酵母6447883.000.68
10600598北大荒6017891.000.63
11002064华峰化学4697180.000.49
12603882金域医学4648173.000.49
13603939益丰药房3986048.000.42
第 45页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
14000063中兴通讯2767888.000.29
15600563法拉电子2719375.000.29
16002138顺络电子2668535.000.28
17603337杰克股份1766927.000.19
18688775影石创新270620.750.03
19603049中策橡胶196369.500.02
20688545兴福电子116099.200.01
注：本期累计买入金额指买入成交金额（成交单价乘以成交数量），不考虑相关交易费用。
7.4.2累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元股票代
序号股票名称本期累计卖出金额占期初基金资产净值比例(%)码
1603882金域医学30211901.603.18
2605183确成股份24505656.252.58
3600031三一重工21855983.002.30
4002884凌霄泵业21509612.002.26
5000063中兴通讯21298749.002.24
6603337杰克股份16680340.981.76
7002299圣农发展14621986.841.54
8603279景津装备8997795.400.95
9002352顺丰控股8175252.000.86
10603939益丰药房4717118.000.50
11002595豪迈科技4703479.000.49
12603885吉祥航空3592785.000.38
13301031中熔电气2769703.000.29
14688029南微医学1287976.620.14
15300498温氏股份898870.000.09
16688411海博思创300807.400.03
17301458钧崴电子263521.200.03
18688545兴福电子251013.610.03
19301602超研股份188448.620.02
20301535浙江华远187803.300.02
注：本期累计卖出金额指卖出成交金额（成交单价乘以成交数量），不考虑相关交易费用。
7.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位:人民币元
买入股票成本（成交）总额129519032.19
卖出股票收入（成交）总额189575796.41
注：本项中“买入股票的成本(成交)总额”及“卖出股票的收入(成交)总额”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
第 46页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
7.5期末按债券品种分类的债券投资组合无。
7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细无。
7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细无。
7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细无。
7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细无。
7.10本基金投资股指期货的投资政策无。
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.11.1本期国债期货投资政策无。
7.11.2本期国债期货投资评价无。
7.12投资组合报告附注
7.12.1基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或在
报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形
本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.12.2基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库
本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
7.12.3期末其他各项资产构成
单位：人民币元序号名称金额
1存出保证金71977.93
2应收清算款-
3应收股利-
4应收利息-
5应收申购款11374.58
6其他应收款-
第 47页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
7待摊费用-
8其他-
9合计83352.51
7.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细无。
7.12.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明无。
7.12.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。
§8基金份额持有人信息
8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份持有人结构机构投资者个人投资者持有人户均持有的基份额级别户数占总金份额占总份
（户）份额持有份额额比例持有份额比例
（%）
（%）大成创新
成长混合5407618398.931249823.970.13993690521.3299.87（LOF）A大成创新
成长混合231798.9111037.5326.6830337.3873.32（LOF）C
合计5409918391.871260861.500.13993720858.7099.87
注：1、上述机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算中，对分级份额，比例的分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额）。
2、持有人户数为有效户数，即存量份额大于零的账户。
8.2期末上市基金前十名持有人
大成创新成长混合（LOF）A
序号持有人名称持有份额（份）占上市总份额比例（%）
1曾立志2021329.008.18
2陈彤华622272.002.52
3戴叶471148.001.91
4高萍466000.001.89
第 48页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
5徐绍明388708.001.57
6彭晴森343582.001.39
7汪素萍317803.001.29
8张冬雷302277.001.22
9戴新仁264466.001.07
10陈雯247913.001.00
注：以上数据由中国证券登记结算有限责任公司提供，持有人为场内持有人。
8.3期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目份额级别持有份额总数（份）占基金总份额比例（%）
基金管 大成创新成长混合（LOF）A 355701.28 0.0358理人所有从业
人员持 大成创新成长混合（LOF）C - -有本基金
合计355701.280.0357
注：上述占基金总份额比例的计算中，对分级份额，比例的分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额）。
8.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况
项目份额级别持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、 大成创新成长混合（LOF）A 0基金投资和研究部门
负责人持有本开放式 大成创新成长混合（LOF）C 0基金合计0
本基金基金经理持有 大成创新成长混合（LOF）A 10~50
本开放式基金 大成创新成长混合（LOF）C 0
合计10~50
§9开放式基金份额变动
单位：份
项目 大成创新成长混合（LOF）A 大成创新成长混合（LOF）C基金合同生效日
（2007年6月12日）1000000000.00-基金份额总额本报告期期初基金份
1020761263.44214940.57
额总额本报告期基金总申购
13702746.24406017.22
份额
第 49页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
减：本报告期基金总
39523664.39579582.88
赎回份额本报告期基金拆分变
--动份额本报告期期末基金份
994940345.2941374.91
额总额
§10重大事件揭示
10.1基金份额持有人大会决议无。
10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
一、基金管理人的重大人事变动无。
二、基金托管人的基金托管部门的重大人事变动
2025年2月，中国农业银行总行决定陈振华任托管业务部副总裁。
2025年3月，中国农业银行总行决定常佳任托管业务部副总裁。
2025年4月，中国农业银行总行决定李亚红任托管业务部高级专家。
10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
10.4基金投资策略的改变
本基金投资策略在本报告期内没有重大改变。
10.5为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金自基金合同生效日起聘请普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金提
供审计服务，自2024年12月11日起，改聘容诚会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金提供审计服务至今。
10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
10.6.1管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内，基金管理人及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等情况。
10.6.2托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况无。
第 50页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元股票交易应支付该券商的佣金交易单元占当期股票成占当期佣金券商名称备注数量成交金额交总额的比例佣金总量的比例
(%)(%)
100016911.
国投证券131.5345607.7131.53-
43
84518840.9
中金公司226.6438540.5826.64-
8
81126196.5
光大证券225.5736993.5725.57-
0
39800368.5
华创证券112.5518148.9612.55-
5
东吴证券19763876.733.084452.333.08-中信建投
21973984.850.62900.140.62-
证券
中信证券433858.000.0112.350.01-
爱建证券1-----
财通证券1-----
第一创业1-----
东北证券2-----
东财证券1-----
东方证券1-----
东兴证券1-----
方正证券1-----高盛中国
1-----
证券
广发证券2-----
国金证券2-----
国盛证券1-----
国泰海通4-----
国信证券1-----
红塔证券1-----
华泰证券1-----
民生证券1-----
南京证券1-----
平安证券1-----
瑞银证券2-----
山西证券1-----
上海证券1-----
申万宏源1-----
第 51页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
天风证券1-----
万和证券1-----
西部证券1-----
信达证券1-----
兴业证券2-----野村东方新增
1----
国际证券1个
粤开证券1-----
招商证券2-----
浙商证券1-----中国银河
3-----
证券
中泰证券2-----中银国际
1-----
证券
注：本基金采用托管人结算模式，本基金管理人负责选择证券经纪商，租用其交易单元作为本基金的交易单元。证券经纪商的选择标准和流程如下:
（一）筛选标准大成基金管理有限公司（以下简称“公司”）严格按照《公开募集证券投资基金证券交易费用管理规定》要求制定了证券公司筛选标准，建立了证券公司尽职调查、证券公司负面筛查、备选池筛选机制，选择财务状况良好，经营行为规范，合规风控能力和交易、研究等服务能力较强的证券公司参与证券交易。
（二）筛选流程
1、经公司尽调符合条件的证券公司进入备选池，由股票投委会以公平、公正、公开为原则，
结合定性及定量办法科学评估证券公司研究服务能力，形成证券公司白名单，并定期及不定期进行动态调整。
2、公司按照白名单与证券公司进行协议签署。
10.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况无。
10.8其他重大事件
序号公告事项法定披露方式法定披露日期大成创新成长混合型证券投资基金中国证监会基金电子披
1 （LOF）(A 类份额)基金产品资料概要 露网站、规定报刊及本 2025 年 6 月 30 日
更新公司网站大成创新成长混合型证券投资基金中国证监会基金电子披
2 （LOF）(C 类份额)基金产品资料概要 露网站、规定报刊及本 2025 年 6 月 30 日
更新公司网站
第 52页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告大成基金管理有限公司关于再次提请中国证监会基金电子披
3投资者及时更新已过期身份证件及其露网站、规定报刊及本2025年6月30日
他身份基本信息的公告公司网站中国证监会基金电子披大成基金管理有限公司提醒投资者谨
4露网站、规定报刊及本2025年6月6日
防金融诈骗的公告公司网站中国证监会基金电子披大成基金管理有限公司提醒投资者谨
5露网站、规定报刊及本2025年4月26日
防金融诈骗的公告公司网站中国证监会基金电子披大成创新成长混合型证券投资基金
6露网站、规定报刊及本2025年4月22日（LOF）2025 年第 1季度报告公司网站中国证监会基金电子披大成创新成长混合型证券投资基金
7露网站、规定报刊及本2025年3月31日（LOF）2024 年年度报告公司网站大成基金管理有限公司旗下公募基金中国证监会基金电子披
8通过证券公司证券交易及佣金支付情露网站、规定报刊及本2025年3月31日
况（2024年度）公司网站中国证监会基金电子披大成创新成长混合型证券投资基金
9露网站、规定报刊及本2025年1月22日（LOF）2024 年第 4季度报告公司网站关于大成创新成长混合型证券投资基中国证监会基金电子披10 金(LOF)恢复大额申购（含定期定额申 露网站、规定报刊及本 2025 年 1 月 20 日购）业务的公告公司网站大成基金管理有限公司关于大成创新中国证监会基金电子披
11 成长混合型证券投资基金（LOF）2024 露网站、规定报刊及本 2025 年 1 月 15 日
年度第1次分红的公告公司网站关于大成创新成长混合型证券投资基中国证监会基金电子披12 金(LOF)暂停大额申购（含定期定额申 露网站、规定报刊及本 2025 年 1 月 11 日购）业务的公告公司网站
§11影响投资者决策的其他重要信息
11.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况无。
11.2影响投资者决策的其他重要信息无。
§12备查文件目录
12.1备查文件目录
1、中国证监会批准设立大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）的文件；
第 53页 共 54页大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）2025 年中期报告
2、《大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）基金合同》；
3、《大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）托管协议》；
4、大成基金管理有限公司批准文件、营业执照、公司章程；
5、本报告期内在规定报刊上披露的各种公告原稿。
12.2存放地点
备查文件存放在本基金管理人和托管人的住所。
12.3查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅，或登录本基金管理人网站 http://www.dcfund.com.cn 进行查阅。
大成基金管理有限公司
2025年8月29日
